1. Sans préjudice de l'article 2, paragraphe 13 ter, la VL réelle par part ou par action est calculée comme étant égale à la différence entre la somme de tous les actifs d'un fonds monétaire et la somme de tous ses passifs, et elle est valorisée selon les méthodes de valorisation au prix du marché ou de valorisation par référence à un modèle, divisée par le nombre de parts ou d'actions en circulation de ce fonds.
1. Without prejudice to Article 2(13b), the actual NAV per unit or share shall be calculated as the difference between the sum of all assets of a MMF and the sum of all liabilities of the MMF and shall be valued in accordance with the mark-to-market or mark-to-model methods, divided by the number of outstanding units or shares of the MMF.
